Сибирские эксперты ― об особенностях организации IPO для растущих компаний

Дата:

В октябре инвестиционная компания «Юнисервис Капитал» организовала IPO ПАО «Ламбумиз»

В ходе сделки один из крупнейших производителей упаковки для молока привлек 802 млн рублей, общая капитализация компании составила 8,8 млрд рублей. В «Юнисервис Капитал» высоко оценивают потенциал компаний из Сибири по выходу на рынок акций, но отмечают, что путь эмитентов на биржу сегодня имеет свои особенности и вызовы.

Подготовка бизнеса к акционированию и юридическое сопровождение сделки

Путь на рынок долевого капитала каждой компании индивидуален, но во всех случаях решение о выходе на IPO требует определенной зрелости бизнеса и опыта команды.

Как правило, на первом этапе разрабатывается и утверждается наиболее оптимальная структура сделки, которая будет отвечать целям собственников бизнеса и соответствовать не только конъюнктуре рынка, но и стратегическим планам компании, потенциалу ее дальнейшего масштабирования.

Далее формируется план действий, запускаются все необходимые юридические процедуры и подготовка к Deal Review на Московской бирже. Регистрируется проспект ценных бумаг, изменения формы юридического лица на ПАО и т.д. Отдельный блок работ посвящен подготовке МСФО отчетности.

Помимо того, что каждая из этих процедур требует привлечения уникальной экспертизы, пожалуй, ключевой вызов ― скоординировать усилия всех блоков и направлений и обеспечить их соответствие требованиям регуляторов. Эту роль на себя берет организатор сделки.

Работа над корпоративным управлением и прозрачностью бизнеса

Сегодня Банк России и Мосбиржа предъявляют высокие требования к корпоративному управлению эмитентов IPO. Например, для попадания акций компании во 2 уровень листинга ее совет директоров должен включать не менее двух независимых членов. Есть требования и по работе других органов управления и контроля.

Помимо этого, эмитенту предстоит разработать ряд документов и регламентов по корпоративному управлению. Столь тщательный подход к организации корпоративного управления призван не только подготовить бизнес к публичному статусу, но и обеспечить защиту интересов миноритарных акционеров.

В ходе подготовки к IPO «Ламбумиз», при поддержке консультантов «Юнисервис Капитал», последовательно повышал прозрачность процессов и внедрил новую модель корпоративного управления, чтобы соответствовать лучшим практикам инвестиционного сообщества. В дальнейшем это позволит компании подготовиться к переходу бумаг в более высокий уровень котировального списка.

Формирование спроса и общение с инвесторами

В формировании спроса на размещение акций нового эмитента важно не только привлечь интерес потенциальных акционеров к IPO, построить эффективную и прозрачную коммуникацию, но и обеспечить баланс спроса между институциональными и розничными инвесторами. Впоследствии этот фактор может стать решающим в динамике котировок.

В случае со сделкой «Ламбумиз» на этапе раннего премаркетинга был сформирован спрос от институциональных и крупных частных инвесторов на уровне 75% от ожидаемого объема привлечения. А по итогам закрытия книги на IPO спрос превысил минимальный объем предложения.

Компаниям, которые собираются провести IPO, стоит учитывать, что статус публичной компании предъявляет и более высокие требования в части информационной открытости и готовности к коммуникациям с инвестиционным сообществом. Поэтому и в ходе подготовки к сделке, и в особенности после нее команде важно выделять ресурсы на развитие IR-направления.

Сибирские эксперты ― об особенностях организации IPO для растущих компаний― Бум IPO в России ― тренд, который закрепился в заголовках деловой прессы и, по нашему мнению, будет актуален еще продолжительное время. Безусловно, организация и сопровождение такой сделки требуют привлечения специалистов с уникальным набором компетенций, ― комментирует основатель инвестиционной компании «Юнисервис Капитал» Алексей Антипин. ― Поэтому если мы говорим о выходе компаний малой капитализации на биржу, то, пожалуй, именно вопрос кадровой экспертизы в регионах может стать ограничивающим фактором в появлении новых имен среди эмитентов акций. Однако кейс организации IPO инвестиционной компанией из Сибири демонстрирует, что теперь и в нашем регионе у бизнеса есть возможность начать свой путь на бирже, заручившись поддержкой и экспертизой местной команды.

Фото предоставлено ООО «Инвестиционная компания Юнисервис Капитал»

Антон Лапа: На рынке управляющих компаний Новосибирска возможен новый передел

Для этого сформировался целый ряд факторов, которые синергетически влияют на отрасль

2
0

Осенью у новосибирцев меняются предпочтения в ароматах

Первый по-настоящему холодный день — и вот мы уже стоим в парфюмерном магазине и принюхиваемся не к цитрусам и морской свежести, как летом, а к чему-то тёплому, сладковатому, почти съедобному. Ваниль, карамель, корица, тёплая кожа. Это не совпадение и не только маркетинг — этому есть научное объяснение, и оно начинается не в голове, а в носу, пояснила Infopro54 Юлия Дружинина, кандидат исторических наук, доцент, заведующий кафедрой отечественной и всеобщей истории НГПУ.

Эксперт отмечает, что у обоняния есть не только «химический», но и «тактильный» канал. Помимо собственно обонятельных рецепторов, часть вдыхаемых веществ задействует ветви тройничного нерва — и именно он отвечает за ощущения жжения, покалывания, а также прикосновения, давления и температуры. Это подтверждают российские неврологи в обзоре, опубликованном в «Журнале неврологии и психиатрии им. С.С. Корсакова»: ментол или эвкалипт мы воспринимаем не только как запах, но и как явное ощущение холода, нашатырь — как жжение. То есть связь «запах — температура» — это не поэтическая метафора, а реальный, изученный нейрофизиологический механизм.

Читать полностью

«Теперь смотрят на середнячков»: новосибирскому бизнесу посоветовали не забывать о риске деприватизации

В Новосибирской области, как и в целом по стране, увеличивается количество приватизационных споров. На Сибирской юридической неделе юристы обсудили риски деприватизации для бизнеса. Они объясняют, что сейчас в зоне этих рисков не только большие компании и предприятия. Запись есть в распоряжении Infopro54.

Термин «деприватизация» в российском правовом поле не закреплён официально — это скорее устоявшееся обиходное обозначение. На практике под ним сейчас понимают истребование государством имущества, которое ранее перешло в частные руки в ходе приватизации. То есть это процесс, обратный приватизации: активы возвращаются в государственную или муниципальную собственность. В России нет какой-то объявленной масштабной программы деприватизации, но есть серия судебных споров, где прокуратура выступает с исками. Обычно в ходе таких дел доказывается, что изначальная приватизация была проведена с нарушениями, и на этом основании требует вернуть имущество.

Читать полностью

Новосибирцы рассматривают наручные часы как часть образа

С развитием электронных технологий обычные наручные часы теряют свою изначальную функцию, превращаясь в часть стиля и личной философии. Почти половина жителей Новосибирска носят их лишь в качестве модного аксессуара. К таким выводам пришли аналитики бренда часов Sergey Gribnyakov по результатам опроса жителей Новосибирска.

— Обычные наручные часы носят 70% опрошенных: 45% — только их, еще 26% — вместе со смарт-часами. С учетом тех, кто носит оба типа, смарт-часами или фитнес-браслетом пользуются 49% респондентов. Совсем без часов обходятся только 7%, — подсчитали аналитики.

Читать полностью

Запретить продажу алкоголя до 21 года предложили в Новосибирске

На учёте с диагнозом «алкоголизм» на начало 2026 года в Новосибирской области состояло 11 200 пациентов (-3% к 2024 году). Среди них большинство находятся в возрасте от 35 до 50 лет. Среди 20-30 летних статистика алкогольной зависимости снижается. Об этом на пресс-конференции сообщила главный внештатный специалист-психиатр-нарколог регионального Минздрава, главный врач Новосибирского областного клинического наркодиспансера Ольга Кормилина.

 — Молодое поколение росло в более благоприятных экономических и геополитических процессах. В то время вошел в моду здоровый образ жизни и профилактика заботы о здоровье. Несмотря на это у большинства людей сегодня есть тревожность и на ее фоне они начинают злоупотреблять алкоголем, — констатировала эксперт.

Читать полностью

Сибирячка умерла от «особо опасной инфекции»

Утром 1 октября стационар Шелеховской районной больницы Иркутской области закрыли на карантин. Об этом сообщил глава Шелеховского района Максим Модин:

— Стационар действительно закрыт на карантин. Поликлиника работает в прежнем режиме. Приостановлена работа лаборатории — анализы не берутся, плановые исследования в стационаре не проводят.

Читать полностью

Минстрой увеличил норматив стоимости жилья в Новосибирской области

Минстрой России утвердил среднюю рыночную стоимость одного квадратного метра общей площади жилого помещения на IV квартал 2026 года. Для Новосибирской области установлен норматив в размере 119 646 рублей, что на 1 521 рубль (или 1,3%) больше по сравнению с предыдущим кварталом. В III квартале 2026 года норматив для Новосибирской области составлял 118 125 рублей.

Среди регионов Сибирского федерального округа Новосибирская область занимает четвертое место по стоимости жилья, уступая Республике Алтай (182 758 руб.), Красноярскому краю (147 175 руб.) и Республике Тыва (140 121 руб.). При этом Новосибирская область опережает Томскую область (128 088 руб.), Иркутскую область (126 791 руб.) и Омскую область (120 272 руб.).

Читать полностью

Антон Лапа: На рынке управляющих компаний Новосибирска возможен новый передел

Для этого сформировался целый ряд факторов, которые синергетически влияют на отрасль

Прямым текстом

Подпишитесь на новости
Подпишитесь на рассылку самых актуальных новостей.

Выражаю согласие на обработку персональных данных, указанных при заполнении формы подписки на рассылку новостей в соответствии с Политикой конфиденциальности и Согласием на обработку персональных данных.

Я согласен (согласна)

 
×
Поиск по автору:
×
Октябрь 2026
Пн Вт Ср Чт Пт Сб Вс
 1234
567891011
12131415161718
19202122232425
262728293031  
×





    Выражаю согласие на обработку персональных данных, указанных при заполнении формы «Предложить новость» в соответствии с Политикой конфиденциальности и Согласием на обработку персональных данных.
    Я согласен (согласна)

    ×

    Эксклюзивный материал

    Материалы, отмеченные значком , являются эксклюзивными, то есть подготовлены на основе информации, полученной редакцией infopro54.ru. При цитировании, перепечатке ссылка на источник обязательна

    ×

      Участие в конференции бесплатно






      Формат участия:

      [yandex_captcha yandex_captcha-816]
      Отправляя сообщение, я принимаю условия соглашения об использовании персональных данных и соглашаюсь с Правилами сайта

      ×

        Участие в конференции бесплатно








        Отправляя сообщение, я принимаю условия соглашения об использовании персональных данных и соглашаюсь с Правилами сайта

        ×
        На нашем сайте используются файлы cookie. Продолжая пользоваться сайтом, Вы подтверждаете свое согласие на использование файлов cookie в соответствии с условиями их использования
        Понятно
        Политика конфиденциальности